3/1

目前整體部位的 SPX Index Delta 為 11.77， Portfolio Beta : 0.747

我相想稍微降低其值，更為中立一些。

目前 IVR 不高。

因此，我想加1口 Call Credit Spread + 1口 Put Debit Spread

SPY

Call Credit Spread

IVR : 28%

delta ⇒ SC : 0.265 ; BC: 0.107 (Apr SC 412 + BC 425)

Premium : $2.65

POP ：75％

SPY

Put Debit Spread

IVR : 28%

delta ⇒ BP :0.408 ; SP : (Apr BP + SP )

Premium : $2.98

Stop Loss : 30%

POP : 36%

調整完後SPX Index Delta 為 8.4， Portfolio Beta : 0.68

3/6

3/2 , 3/3 連2日多頭表態力道強，3/6開盤仍站穩3/3高點之上，認為有需要增加一些多頭部位。

將投組調整為 delta neutral , SPX index delta 約為3-4之間。

這個數字是 IB 當中提供的功能，用以衡量目前部位多空狀況以及與大盤之間的連動程度。

SPY

Put Credit Spread

IVR : 5.2%

delta ⇒ Apr SP 391 + BP 377

Premium : -$2.39

POP : 77%

AAPL

Bullish Call Diagonal Spread

IVR : 5.2%

delta ⇒ 漏記 (合約 ：Apr 6 BC 155 + Mar 24 SC 157.5)

Premium : $2.27 , Max Profit : 2.23

Stop Loss : 30%

POP : 56.8%

3/10

3/6加完 Put Credit Spread多單後，便持續下跌。

因此為了平衡多空 delta，故增加空單 Call Credit Spread

SPY

Call Credit Spread

原合約：Apr SC 415 + BC 428 收乾超過50％，停利出場，換新倉。

IVR : 69.8%

delta ⇒ SC:0.277 ; BC:0.119 (Apr SC 405 + BC 418)

Premium : -$2.85

POP : 74%

除此之外，再加一點點 Put Debit Spread，型態上跌破支撐392附近。

Put Debit Spread

IVR : 69.8%

delta ⇒ BP:0.441 ; SP:0.314 (BP 387 + SP 377)

Premium : +$

Stop Loss：30%

POP : 39%

沒注意到同合約 Put 377，因此不小心平倉到原有部位 SP 391 + BP 377。

所以把原有的 Put Credit Spread全部清掉，重下 SP391 + BP 377。

Put Debit Spread 合約也重選，改為

delta ⇒ BP:0.441 ; SP:0.314

Premium : +$3.18

Stop Loss：30%

POP : 38%

3/15

SPY

3/10下的 Apr BP 385 + SP 375 ，上漲12.5。

未達加碼標準，僅先上移停損。

自30％ Stop Loss 的價位 $2.23，上移至 15% Stop Loss 的價位＄2.7

BAC 掛單沒成交

Iron Condor

近日銀行造成市場動盪，金融股的 IVR 都飆高許多。

IVR : 96.4% ; IV : 42.95%

delta ⇒ BC:0.053 ; SC:0.202; SP:0.24; BP:0.073

premium: -$

POP : 67%

3/16

C

Iron Condor

近日銀行造成市場動盪，金融股的 IVR 都飆高許多，非常適合做IC。

IVR : 100% ; IV : 51.6%

delta ⇒ BC:0.042 ; SC:0.185.; SP:0.177; BP:0.079 (Apr BC55 + SC50 + SP37.5 + BP32.5

premium: -$0.96

POP : 71%

3/17

MSFT

Naked Put Selling

原合約：SP250收乾8成權利金，達50％獲利出場目標，提前平倉，換新合約。

IVR：30％

delta ⇒ SP：0.276 (Apr SP 265)

Premium : -$4.95

POP : 79%

Naked Call Selling

上漲速度過快，已遠離Sell Call 履約價一段距離，故提前轉倉。

原合約：Apr SC 245

IVR：30％

delta ⇒ SC：0.781 (Apr SC 250)

Credit Premium Add : +$1.07

POP : 56%

此外，近期微軟因為在AI方面大有斬獲，也比 google 的動作快了許多。

因此，必須防止股價持續大利多之下持續上漲。

故再增加 Call Debit Spread來保護 Naked Call Selling。

Call Debit Spread

IVR ：30％

delta ⇒ SC：0.247：BC：0.566 (Apr BC275 + SC 295)

Premium : +$8.4